Collaborer et conquérir

"Il n'y a pas si longtemps, les assureurs se demandaient si les insurtechs seraient des amis ou des ennemis", déclare Lorcán Hall de Hannover Re. "Lorsque l'insurtech a commencé à prendre de l'ampleur vers 2015, elle semblait plus conflictuelle que coopérative. La rhétorique était certainement stimulante, avec beaucoup de discours sur la réparation d'un secteur en panne et sur le fait de s'attaquer aux opérateurs historiques et de faire mieux."

Il n'est donc pas surprenant que les assureurs traditionnels se soient sentis menacés. Le mot "perturbation" était sur toutes les lèvres, et il était impossible d'ignorer la façon dont la technologie avait transformé des secteurs tels que la vente au détail et les voyages. L'impact de la fintech sur les services bancaires et financiers est encore plus révélateur. Les assureurs en ont tenu compte et ont craint de perdre des parts de marché au profit de nouveaux entrants - des sociétés d'insurtech dotées de technologies astucieuses et de modèles d'entreprise alternatifs.

Du perturbateur au facilitateur

"Cependant, la conversation a changé", déclare Hall. "Après 2017, les assureurs ont commencé à regarder au-delà des gros titres sur les perturbations et à s'engager avec les insurtechs pour un bénéfice mutuel. Nous sommes passés de la perturbation à la collaboration, d'un scénario peur/menace à un scénario où les assureurs et les insurtechs réalisent tous deux l'opportunité offerte par les collaborations technologiques."

M. Hall ajoute que le terme "perturbation" est peut-être trompeur, car il ne tient pas compte du rôle positif de la technologie. "Il est plus utile de considérer la technologie comme un facilitateur, et non comme un perturbateur. "Les insurtechs, qu'il s'agisse de start-ups ou de grands fournisseurs de technologie plus matures, ne créeront probablement pas un nouveau secteur. En revanche, elles alimenteront les assureurs du futur, guidés par les données. Leur valeur réside dans le partenariat avec les opérateurs historiques et dans la fourniture de ressources et d'outils pour améliorer la manière dont l'assurance est fournie. En d'autres termes, elles peuvent rendre les assureurs plus efficaces et plus compétitifs en renforçant leur rôle plutôt qu'en l'affaiblissant".

Comme l'explique M. Hall, l'assurance exigeant des capitaux importants, il n'est pas facile pour les jeunes pousses d'entrer dans le secteur et de prendre la place des opérateurs historiques. Les assureurs doivent couvrir des sinistres potentiellement énormes, de sorte que même les insurtechs les mieux financées ne peuvent pas briser le moule avec la seule technologie. D'ailleurs, bon nombre des insurtechs les plus en vue, comme Lemonade et Root, cèdent une part importante des risques qu'elles souscrivent à des réassureurs.

"Il y a aussi le double défi de la réglementation et de l'acquisition de clients", explique M. Hall. "L'assurance est tellement réglementée qu'il est difficile pour les nouveaux venus d'en négocier les complexités aussi facilement que les opérateurs historiques. Pour ce qui est de l'acquisition de clients, domaine dans lequel les assureurs traditionnels excellent, vous pouvez disposer d'une technologie de pointe, mais cela ne signifie pas que vous disposez d'une base de clientèle infaillible. Si vous êtes Amazon ou Google, peut-être, mais vous êtes toujours confronté au défi de la réglementation.

Pivot : le nouveau mot à la mode

Slice et Trōv illustrent la façon dont la coopération remplace la perturbation, reflétant un nouveau terme du secteur - "pivot". Parce que les insurtechs ont eu du mal à concurrencer frontalement les opérateurs historiques, notamment en raison du coût d'acquisition des clients, et que les assureurs ont découvert les avantages d'une collaboration avec les insurtechs, ils trouvent aujourd'hui un terrain d'entente.

"Certaines insurtechs, telles que Trōv et Slice, ont opéré un virage complet", explique M. Hall, "passant du B2C au B2B. Elles se sont en effet rendu compte qu'il était plus rentable d'être une insurtech fournisseur soutenant les compagnies d'assurance établies avec leurs produits et services numériques. La rupture, sous sa nouvelle forme, signifie la capacité des assureurs traditionnels à changer leur façon de se concurrencer grâce à l'application de l'insurtech".

Façonner l'avenir de l'assurance

À mesure que l'insurtech mûrit, son potentiel est exploité à une échelle beaucoup plus large, dans davantage d'éléments de la chaîne de valeur de l'assurance, et de nouveaux modèles émergent qui reposent fermement sur la collaboration entre les assureurs et les fournisseurs de technologie. Uncharted, une insurtech basée à Vancouver dont la plateforme fait de la collaboration une vertu, en est un bon exemple.

"Nous construisons l'infrastructure qui relie le marché de l'assurance", déclare Nick Macey, PDG d'Uncharted, qui reprend l'opinion de M. Hall selon laquelle la technologie doit permettre à l'assurance de fonctionner plutôt que de la perturber. "À mesure que le monde évolue en ligne, de nouvelles sources de données apparaissent, les risques changent et les courtiers, les assureurs et les réassureurs se tournent vers la technologie pour leur permettre de collaborer et de saisir ces opportunités.

Ce que Macey décrit est la dernière évolution de l'insurtech, un modèle de collaboration qui ouvre de nombreuses possibilités de partenariat au profit de l'ensemble de la communauté de l'assurance. "Alors que le marché de l'assurance continue de se consolider, être un courtier, un agent, un transporteur ou un réassureur à la pointe de la technologie est devenu un enjeu de taille. Les attentes des clients en matière d'expérience utilisateur au point de vente et de service augmentent, les coûts et le temps nécessaires pour transférer l'infrastructure existante dans le nuage sont importants, et la capacité d'innover rapidement en matière de produits et de distribution est devenue cruciale", déclare M. Macey.

"The Uncharted Cloud est une plateforme en tant que service qui permet aux insurtechs, aux assureurs et aux courtiers de collaborer et de fournir n'importe quel produit, via n'importe quel canal, sur n'importe quel marché, quel que soit l'endroit où ils se trouvent dans leur parcours de transformation numérique", explique Macey. "PaaS signifie que nous pouvons exposer une suite d'API qui permet à l'assurance d'être intégrée directement dans les plateformes et les écosystèmes sans le frein des systèmes hérités et soutenue par des intégrations dans les plateformes modernes, y compris les paiements, la gestion de la relation client et l'analyse."

Macey affirme que la direction à prendre est désormais claire et que l'insurtech devrait être placée fermement dans le camp des facilitateurs. "L'opportunité pour l'insurtech est de collaborer avec le secteur pour lui permettre de faire ce qu'il fait le mieux : exploiter les données pour créer de la valeur pour le client, souscrire des portefeuilles efficacement et stimuler l'innovation des produits", déclare Macey. "Chez Uncharted, notre vision est de construire l'infrastructure d'assurance de base qui connecte le marché de l'assurance avec une suite d'API et de services cloud-native qui alimente la prochaine génération d'assurance et d'insurtech."

Grande technologie, grand défi ?

Certains diraient que les grandes entreprises technologiques, les géants de la Silicon Valley qui pourraient avoir l'ambition de devenir des assureurs à part entière, représentent toujours une menace. Certes, les membres de FAANG ont fait des incursions dans le secteur de l'assurance. Facebook, Amazon, Apple et Google continuent d'explorer le marché, tandis que l'"effet Netflix" est souvent cité comme un exemple du pouvoir de transformation de la technologie. Et puis il y a Tesla, une autre grande entreprise technologique, qui utilise des données pour assurer ses véhicules. Les données et la science des données des grandes entreprises technologiques seront-elles à l'origine de la prochaine vague de perturbateurs ?

M. Hall estime que les assureurs traditionnels jouiront toujours d'un avantage car ils sont "natifs" du secteur. "L'assurance dépend autant des personnes et des processus établis que du big data, de l'intelligence artificielle et de l'informatique en nuage", explique-t-il. "Mais la numérisation continuera à jouer un rôle croissant dans les performances des assureurs en termes de chiffre d'affaires et de résultat, c'est pourquoi ils ont intérêt à considérer les insurtechs comme des collaborateurs et des facilitateurs."